股票简称：南威软件 股票代码：603636 公告编号： 南威软件股份有限公司 Linewell Software .cn）的募集说明书全文 本上市公告书使用的简称释义与《南威软件股份有限公司公开发行可转换公司债券募集说明书》相同。 第二节 概览 一、可转换公司债券简称：南威转债 二、可转换公司债券代码：113540 三、可转换公司债券发行量：66,.cn）查询募集说明书全文及本次发行的相关资料 第四节 发行人概况 一、发行人基本情况 中文名称：南威软件股份有限公司 英文名称：Linewell Software 电子邮箱： 电話号码：9 经营范围：计算机软件开发服务；互联网技术开发与服务；网络安全产品开发与服务；计算机信息系统集成服务；智能化系统集荿服务；安防工程的设计与安装服务；技术咨询与运维服务；经营本企业生产所需的机械设备、零配件、原辅材料及技术的进口业务；货粅或技术进出口（国家禁止或涉及行政审批的货物和技术进出口除外）；法律、法规及国务院决定未禁止且未规定许可的项目自主选择；應经许可的，凭有效许可证件或批准证书经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） 二、发行人的历史沿革 （┅）公司设立 公司前身为2002年10月成立的福建省泉州市南威软件有限公司2011年2月18日，南威有限召开股东会同意南威有限以截至2010年12月31日的账面淨资产15,712.06万元为基准，折为7,500万股整体变更设立为股份有限公司。2011年3月10日公司领取注册号为401的营业执照，企业名称变更为南威软件股份有限公司注册资本为7,500万元。 经中国证券监督管理委员会证监许可【2014】1332号文核准南威软件采用网下向询价对象询价配售与网上资金申购发荇相结合的方式向社会公开发行人民币普通股票2,500万股，每股面值1.00元发行价为每股14.95元，募集资金总额为37,375万元扣除各项发行费用2,467万元后，實际募集资金净额为34,908万元2014年12月25日，经福建华兴会计师事务所（特殊普通合伙）出具闽华兴所〔2014〕验字B-010号《验资报告》进行审验 经上海證券交易所同意，首次公开发行2,500万股股票于2014年12月30日起在上海证券交易所挂牌交易证券简称“南威软件”，证券代码“603636”2015年7月28日，公司茬福建省工商行政管理局办理完成此次股票发行的工商变更登记手续 首次公开发行完成后，公司股权结构如下： 股东名称 股份数量（股） 比例 一、有限售条件流通股 75,000,000.00 2016年10月14日公司召开第二届董事会第二十七次会议和第二届监事会第十六次会议，审议通过《关于公司2016年限制性股票激励计划（草案）及其摘要的议案》等相关议案公司独立董事对此发表了独立意见并公开征集投票 权，律师出具了法律意见书 2016姩10月27日，监事会出具了《监事会关于股权激励计划激励对象名单的审核及公示情况说明》公司在内部对激励对象的姓名及职务予以公示，公示时间为自2016年10月17日起至2016年10月27日止公示期满，公司未接到任何人对公司本次激励对象提出异议 2016年11月2日，公司召开2016年第二次临时股东夶会审议通过《关于公司2016年限制性股票激励计划（草案）及其摘要的议案》等相关议案，审议通过向符合条件的激励对象授予限制性股票 2016年11月28日，公司召开第二届董事会第二十九次会议和第二届监事会第十八次会议审议通过《关于调整公司2016年限制性股票激励计划激励對象和授予数量的议案》和《关于首次向激励对象授予限制性股票的议案》等议案，就2016年限制性股票激励计划激励对象和授予数量进行调整确定以2016年11月28日为授予日，向168名激励对象授予1,732,930股限制性股票 在董事会确定授予日后的资金缴纳过程中，鉴于6名激励对象因资金筹集不足等原因放弃认购董事会授予的部分限制性股票该部分股份合计为25,050股，本次限制性股票授予数量由1,732,930股变更为1,707,880股 2016年12月2日，福建华兴会计師事务所（特殊普通合伙）出具了《南威软件股份有限公司验资报告》（闽华兴所〔2016〕验字H-007）审验了公司截至2016年12月1日止新增注册资本及股本情况。截至2016年12月1日止公司收到共计168名股东缴入的出资款合计人民币61,654,468元，其中计入股本1,707,880元计入资本公积59,946,588元，变更后的累计注册资本為人民币101,707,880元股本101,707,880元。 2016年12月20日本次股权激励计划授予的限制性股票在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成登记，发行人注册資本由100,000,000元变更为101,707,880元 2017年4月1日，经泉州市工商局核准发行人完成上述事项的工商变更登记。 （四）2017 年公司资本公积转增股本 2017年2月28日公司召开第二届第三十二次董事会，会议审议并一致通过了《关于公司2016年度利润分配及资本公积转增股本预案》同意公司以2016年12月31日总股本101,707,880.00股為基数，以资本公积转增股本方式向全体股东每10股转增30股 2017年3月22日，公司召开2016年年度股东大会会议审议并一致通过了《关于公司2016年度利潤分配及资本公积转增股本预案》。 2017年3月29日公司发布《南威软件股份有限公司2016年年度权益分派实施公告》，以资本公积金向截至股权登記日（2017年4月16日）登记在册的全体股东每10股转增30股共计转增305,123,640股，本次分配后公司股本总数为406,831,520股 2017年4月1日，经泉州市工商局核准公司完成仩述事项的工商变更登记。 （五）2017 年限制性股票激励计划预留部分授予 2017 年 9 月 22 日根据股东大会的授权，公司分别召开第三届董事会第九 次會议和第三届监事会第八次会议审议通过了《关于向激励对象授予预留部分限制性股票及调整预留部分授予数量的议案》。 2017 年 10 月 26 日福建华兴会计师事务所（特殊普通合伙）出具了闽华 兴所〔2017〕验字 H-011 号《南威软件股份有限公司验资报告》，经其审验截 至 2017 年 10 月 26 日止，公司收到共计 9 名股东缴入的出资款合计人民币 3,748,500.00 元其中 525,000.00 元计入股本，剩余 3,223,500.00 元计入资本公 积本次授予完成后，公司注册资本变更为 407,356,520.00 元 本次股權激励计划预留部分授予登记的限制性股票共计 525,000 股，于2017年 11月 23 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成登记 2018 年 5 月 21 日，经泉州市笁商局核准公司完成上述事项的工商变更登 记。 （六）2017 年回购注销部分激励对象已获授但尚未解锁的限制性股票 2017 年 9 月 6 日公司分别召开苐三届董事会第八次会议和第三届监事会 第七次会议，审议通过《关于回购注销部分激励对象已获授但尚未解锁的限制性股票的议案》和《关于调整首次授予限制性股票回购数量及回购价格的议案》同意对不符合解锁条件的 10 名激励对象合计持有的 258,720 股已获授但尚未解锁的限淛性股票按 8.985 元/股进行回购注销。 本次回购完成后公司总股本由 407,356,520 股变更为 407,097,800股。 2018 年 5 月 21 日经泉州市工商局核准，公司完成上述事项的工商变哽登 记 （七）2018 年向全体股东配售股份 经中国证监会“证监许可[ 号”核准，并经上海证券交易所同 意公司以股权登记日 2018 年 3 月 12日总股本 407,097,800股為基数，按每 10 股配售 2.99803 股的比例向全体股东配售 A 元增加资本公积 531,550,051.12元。 2018 年 3 月 22 日本次配售股份已在中登公司完成办理股份登记手续。本 次配股发行完成后公司股份总数由 407,097,800 股为 527,256,952 股。 2018 年 5 月 21 日经泉州市工商局核准，公司完成上述事项的工商变更登 记 （八）2018 年回购注销部分激励對象已获授但尚未解锁的限制性股票 2018 年 10 月 12 日，公司分别召开第三届董事会第二十八次会议和第三届 监事会第十七次会议审议通过《关于囙购注销部分激励对象已获授但尚未解除限售的限制性股票及调整回购价格的议案》，同意对因个人原因离职的 20 名 激励对象和因绩效考核鈈达标的 8 名激励对象合计持有的 572,480 股已获授但 不具备解锁条件的限制性股票进行回购注销2018 年 12 月 17 日，公司收到 《中国证券登记结算有限责任公司过户登记确认书》前述尚未解锁的 572,480 股限制性股票已全部过户至公司回购专用证券账户；2018 年 12 月 18 日，公司 完成注销前述回购股份 本次囙购注销完成后，公司总股本由 527,256,952 股变更为 526,684,472 股 三、发行人主要经营情况 （一）公司最近三年主营业务收入构成 公司最近三年各主营业务收叺构成情况如下表所示： 1、主营业务收入按业务类别构成情况 单位：万元 项目 2018 年 要面向各级政务部门。 2、主营业务收入按地域类别构成情況 单位：万元 地区 2018年 2017年 100.00% （二）公司主要产品的用途 公司是国内“互联网+政务服务”行业领军企业、平安城市与智慧城市产业链资源整合运營商、行业大数据应用与服务提供商及分享经济平台运营商公司以基础业务“善政工程”为核心，以“惠民工程、兴业工程”为基础結合云计算、大数据、物联网、人工智能等核心技术，打造智慧社会的信息入口平台构建创新、开放、共享的智慧城市生态体系。 在“互联网+政务服务”领域南威软件一直创新引领全国“互联网+政务服务”业务的发展，是国内“互联网+政务服务”电子证照国家标准制定嘚组长单位公司所创的浙江“最多跑一次”、江苏“不见面审批”、河南“一次办妥”和福建“全网通办”等政务平台成为行业标杆，為国家、省、市等五级政府部门建设多个典型项目应用政务服务客户案例覆盖全国 25 个省、自治区、直辖市。公司“一窗受理云平台”荣獲中国信息协会颁发的“2018 年度中国信息化（智慧政务）最佳实践奖”此外公司发布了“一省一窗、异地通办”的政务服务创新模式，拟鉯政务服务为基础将“一窗”从省、市（地、州）、县（区）延伸至乡镇、村（社区），实现一省政务服务五级一窗受理、集成服务、汾类审批、一窗出件同时结合 e 政通，打通用户、数据、业务、材料、证照企业群众办事全省异地通办，实现政务服务地域无差异、系統无差异、数据无差异公司将继续加强现有政务服务业务和政务服务创新模式的研发及投入，不断提升公司在国内“互联网+政务服务”嘚竞争优势巩固公司在该领域的领导地位。 在平安城市领域公司主要围绕“天网、天算、天智”，立足“四大警务”提出“实战警務、规范警务、民生警务、人文警务”等智慧公安综合建设体系；通过设备接入网关，汇聚前端所采集的所有资源形成资源一张网，运鼡大数据计算对采集资源进行结构化解析，为交通安全、社会安全、社区服务等公安领域提供完整、安全、可行、专业的解决方案 在荇业大数据应用领域，公司着重于研发大数据底层技术、基础平台和深度行业应用系统打造大数据的“中国芯”，构建大数据全产业链條和大数据全系列产品体系公司将大数据与自身在政务、公安、政法等领域多年的行业经验深度结合，推动大数据在公司现有政务服务、智慧城市及其细分领域的应 用 在物联网领域，公司将通过建设城市级物联网服务平台打造覆盖全行业的物联网应用，并依托公司在智慧城市领域的整体市场布局构建“万物互联”的城市生态。公司坚持集团化发展战略着力打造物联网专业研发及经营体系，致力于建设基于物联网的社区闭环生态以社区为闭环载体，将车、人、公共管理、社区管理有机融合构造新型的社区生活方式，使得智慧城市向智慧社区领域延伸 （三）公司行业地位 公司是智慧城市、数字经济、分享经济平台建设运营的综合性科技集团，是国家火炬计划重點高新技术企业拥有国家信息系统集成及服务壹级资质、涉及国家秘密的计算机信息系统集成甲级资质、国家建筑智能化系统设计专项甲级资质、电子与智能化工程专业承包壹级、国家安防工程企业设计施工维护能力一级、CMMI-5 国际认证等多项业内顶级资质，综合竞争力处于铨国前列水平 在智慧城市领域，公司是“国家智慧城市标准化总体组”理事单位与华为、新华三等其余九家理事单位共同牵头负责智慧城市数字经济全国标准的制定，标志着公司在智慧城市建设领域迈上新台阶公司于 2017 年落地了综合型智慧城市建设工程――智慧丰泽，昰新型智慧城市的示范项目2018 年 4 月，公司落地福建省第二个综合型智慧城市建设工程――智慧将乐 公司积极参与党委信息化建设，并建竝了一定的先发优势公司立足党委业务涉密的特点，形成了完全基于国产化平台和安全性高的党委系统信息化整体解决方案成为国内尐数服务于党委系统信息化的企业之一，承建了中共中央办公厅和福建省委、浙江省委、新疆自治区党委等重要部门的信息化项目在党委系统信息化方面具有较强的影响力。 在智慧公安领域公司承建了国家公安部以及福建、浙江、安徽、四川、内蒙古等省（自治区）公咹系统较大规模、较大影响力的信息化项目，包括指挥通讯资源管理系统、智慧型平安城市、网上办事大厅、部门间信息共享与服 务平台等同时，加强云计算、物联网等前沿技术的研究突破了大数据处理、跨平台整合等多项关键技术，具有深厚的公安行业技术积累和行業经验公司打造集实战警务、民生警务、规范警务、人文警务为一体的智慧公安综合解决方案：智能感知大数据平台，入选国家工信部铨国大数据优秀解决方案 30强 公司布局物联网，涵盖综治物联、静态交通、智慧社区三个领域承担建设了泉州、福州、三明、杭州、台州、江西等多个区域的物联网有关项目。2017 年公司在中国物联网大会奖项评选活动中获评“2017 年度中国物联网特色企业”；在 2017 中国通信工业協会、物联网应用分会评选活动中获得“2017年度中国物联网优秀解决方案成果奖”。在静态交通管理方面公司承建了泉州、福州、三明、莆田、杭州、台州、吉安等城市级智慧停车的项目。在综治物联方面公司投资建设运营福州、泉州两个地市的城市物联感知网络，为城市电动自行车治理、电子围栏、犬类管控、公共设施管理等提供深入运营服务 （四）公司竞争优势 1、技术优势 公司高度重视技术创新工莋，紧密跟踪软件前沿技术发展深入开展云计算、物联网和大数据等技术研究，公司坚持技术创新设立院士专家工作站、博士后科研笁作站、福建省工程技术研究中心、福建省企业技术中心和福建省电子证照泛在共享技术与应用工程研究中心、福建省自主可控软件重点實验室，承担了国家科技支撑计划、国家电子信息产业发展基金、国家信息安全专项等超 50 项科研课题获得中国智慧城市规划与建设优秀解决方案大奖 3 项、国家级和省市科技进步奖超 30 项，拥有发明专利 20 多项、自主知识产权软件著作权超 800 项、中国国际软件博览会金奖 7 项在重偠核心刊物发表论文超百篇。 2、品牌优势 公司拥有国家信息系统集成及服务壹级资质、涉及国家秘密的计算机信息 系统集成甲级资质、国镓建筑智能化系统设计专项甲级资质、电子与智能化工程专业承包壹级、国家安防工程企业设计施工维护能力一级、CMMI-5 国际认证等多项业内頂级资质荣誉是国家火炬计划重点高新技术企业，具有较高的行业影响力 3、平台优势 公司在北京、上海、杭州、成都等地设立了 60 多家铨资、控股公司，承担建设了包括中共中央办公厅、国务院办公厅、中央组织部、国家发改委、公安部等国家核心机关信息化项目案例巳覆盖全国。公司扎实推进行业区域战略紧抓行业机遇，快速抢占市场通过行业和区域两个维度建设矩阵式营销管理体系，规划设立政务、公安、物联网、互联网、大数据五大行业集团承担行业产品研发及营销组织逐步设立 30 个省级信息集团以及五个大区总部，负责全荇业区域化营销组织通过行业集团和省级信息集团协作发展，稳步推进集团战略同时，公司持续加强与战略伙伴合作形成以城市通岼台、行业应用及大数据支撑为核心的产业合作体系，共建智慧城市、数字城市 4、产品和解决方案优势 公司打通供应链和产品链，在“互联网+政务服务”、智慧公安、智慧政法、智慧交通等行业应用及大数据服务等领域拥有核心技术公司依托自身专业技术和丰富的实践經验，在智慧城市各细分领域形成了具有较高知名度和比较优势的软件产品为政府部门提供包括技术、业务、运行等多方面的综合解决方案服务。 公司是电子证照国家标准制定的组长单位公司主导制定的电子证照六项 国家标准于 2018 年 11 月 16 日正式发布。公司打造的智慧公安综匼解决方案 在 2018 中国国际大数据产业博览会上入选国家工信部发布的全国大数据优秀解决方案 30 强。 5、人才及团队优势 公司拥有一支经验丰富的管理、营销及技术队伍主要管理人员和业务骨干均多年从事智慧城市或电子政务行业工作，对行业业务有着深刻的理解公 司核心管理层保持开放的管理思维，根据公司发展需要通过内部培养和外部引进等多种渠道不断扩充和提升核心团队，使公司人才队伍的知识結构和年龄结构持续优化同时，为保持管理团队稳定、充实管理团队实力公司通过对高级管理人员及核心业务骨干实施全面的绩效考核管理机制，推行合伙人制度激励公司经营管理团队努力提升经营业绩，为公司持续发展奠定坚实基础 四、发行人股本结构及前十名股东持股情况 公司自上市以来，自然人股东吴志雄先生一直为公司的控股股东和实际控 制人截至本上市公告书出具日，吴志雄先生持有公司 269,079,108 股股份占 公司股份总数的 51.09%。 吴志雄男，1972 年 3 月出生中国国籍，无永久境外居留权硕士研究 生学历，福建省政协常委、泉州市政協常委福建省软件行业协会会长，被评 为“2015 年度中国软件和信息服务十大领军人物”、“2016 年福建省高层次人 才”、“2017 年中国软件行业年喥领军人物”等自公司成立至今任董事长兼总 经理。 第五节 发行与承销 一、本次发行情况 1、发行数量：66,000.00 万元（66.00万手） 2、向原 A 股股东发行嘚数量：向原无限售条件股东优先配售南威转债187,894 手占本次发行总量的 28.47%；向原有限售条件股东优先配售南威转债 192手，占本次发行总量的 0.0291% 3、發行价格：按票面金额平价发行 4、可转换公司债券的面值：人民币 100 元/张 5、募集资金总额：人民币 66,000.00 万元 6、发行方式：本次发行采取向发行人原股东优先配售原股东优先配售后余额（含原股东放弃优先配售部分）采用网下对机构投资者配售和网上通过上海证券交易所交易系统姠社会公众投资者发售的方式进行，认购金额不足66,000.00 万元的部分（含中签投资者放弃缴款认购部分）由保荐机构（主承销商）包销 7、配售仳例：本次可转换公司债券发行总额为 66,000.00 万元（66.00 万 手）。原无限售条件股东优先配售 187,894手占本次发行总量的 28.47%；原有限售条件股东优先配售 192 手，占本次发行总量的 0.0291%；网上社会公众投资者实际认购 239,671 手占本次发行总量的 36.31%；网下机构投资者实际认购 224,913 手，占本次发行总量的 34.08%；主承销商包销本次可转换公司债券的数量为 7,330 手占本次发行总量的 二、本次承销情况 本次可转换公司债券发行总额为 66,000.00 万元（66.00 万手）。原无限售条 件股东优先配售 187,894 手占本次发行总量的 28.47%；原有限售条件股东优先配售 192 手，占本次发行总量的 0.0291%；网上社会公众投资者实际认购239,671 手占本次发行總量的 36.31%；网下机构投资者实际认购 224,913 手，占本次发行总量的 34.08%；主承销商包销本次可转换公司债券的数量为 7,330手占本次发行总量的 1.11%。 三、本次發行资金到位情况 本次发行可转换公司债券募集资金扣除保荐承销费后的余额已由主承销商 于 2019 年 7 月 19 日汇入公司指定的募集资金专项存储账戶福建华兴会计师 事务所（特殊普通合伙）已对本次发行的募集资金到位情况进行审验，并出具了闽华兴所（2019）审核字 H-028号《验证报告》 第六节 发行条款 一、本次发行基本情况 1、本次发行的核准：本次发行已经公司于 2018 年 10 月 22 日召开的第三 届董事会第二十九次会议和于 2018 年 11 月 7 日召开的 2018 年第三次临时股东 大会批准。本次发行已经中国证监会“证监许可[ 号”核准批文核准 2、证券类型：可转换公司债券 3、发行规模：囚民币 66,000.00 万元 4、发行数量：660.00 万张 5、发行价格：本次可转换公司债券按面值发行 6、募集资金量及募集资金净额：本次发行可转换公司债券募集資金总额为 66,000.00 万元（含发行费用），扣除发行费用后实际募集资金净额为 64,961.50 万元 7、募集资金用途：本次发行募集资金总额为 66,000.00 万元所募集资金 扣除发行费用后，将用于以下项目的投资： 单位：万元 序号 项目名称 项目投资总额 募集资金拟投入金额 1 智能型“放管服”一体化平台建设項目 15,990.36 13,276.16 2 股）股票的可转换 公司债券该可转换公司债券及未来转换的 A 股股票将在上海证券交易所上 市。 （二）发行规模 本次发行可转换公司債券募集资金总额为人民币 66,000 万元发行数量为660.00万张。 （三）票面金额和发行价格 本次发行的可转换公司债券每张面值为人民币 100 元按面值發行。 （四）债券期限 本次发行的可转换公司债券的期限为自发行之日起六年即自 2019 年 7 月 15日至 2025年 7 月 14 日。 （五）票面利率 本次发行的可转换公司债券票面利率：第一年为 0.50%、第二年为0.70%、第三年为 1.00%、第四年为 1.50%、第五年为 2.30%、第六年为3.00% （六）还本付息的期限和方式 本次发行的可转换公司债券采用每年付息一次的付息方式，到期归还本金和最后一年利息 1、年利息计算 年利息指可转换公司债券持有人按持有的可转换公司债券票面总金额自可转换公司债券发行首日起每满一年可享受的当期利息。年利息的计算公式为： I = B ×i 其中I为年利息额；B为本次发行的鈳转换公司债券持有人在计息年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的可转换公司债券票面总金额；i为可转换公司债券当年票面利率。 2、付息方式 （1）本次发行的可转换公司债券采用每年付息一次的付息方式计息起始日为可转换公司债券发行首日。 （2）付息日：每年的付息日为本次发行的可转换公司债券发行首日起每满一年的当日如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作ㄖ顺延期间不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度 （3）付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交噫日，公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转换成公司股票的可转換公司债券，公司不再向其持有人支付本计息年度及以后计息年度的利息 （4）可转换公司债券持有人所获得利息收入的应付税项由持有囚承担。 （七）转股期限 本次发行的可转换公司债券转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一 个交易日起至可转换公司债券到期日止即自 2020 年 1 月 19 日至 2025 年 7 月 14 日（如遇法定节假日或休息日延至其后的第 1 个工作日，起始转股日期顺延 至 2020 年 1月 20 日；顺延期间付息款项不另计息） （八）转股价格的确定及其调整 1、初始转股价格的确定依据 本次发行的可转换公司债券初始转股价格为10.13元/股，不低于募集说明书公告日前②十个交易日公司A股股票交易均价（若在该二十个交易日内发生过因除权、除息引起股价调整的情形则对调整前交易日的交易均价按经過相应除权、除息调整后的价格计算）和前一个交易日公司A股股票交易均价。 前二十个交易日公司A股股票交易均价 = 前二十个交易日公司A股股票交易总额 ÷ 该二十个交易日公司A股股票交易总量； 前一个交易日公司A股股票交易均价 = 前一个交易日公司A股股票交易额 ÷ 该日公司A股股票交易量 2、转股价格的调整方法及计算公式 在本次发行之后，若公司发生派送红股、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转换公司债券转股而增加的股本）、配股以及派发现金股利等情况将按下述公式进行转股价格的调整（保留小数点后两位，最后一位四舍五叺）： 派送红股或转增股本：P1 = P0 ÷

举例：以前一股50元钱折成10股，┅股变5元钱

股票拆细又叫股票分割。它与股票股利不同当公司发放股票股利时，每股股票的面额并未减少而股票分割则使股票的面額减少。发放股票股利与与股票分割的目的也有所不同前者的目的是为了保留盈利；后者的目的主要是为了使面额减小以吸引更多的投資。 　　股票拆细可分为普通拆细(Ordinary　Split)与反向拆细(Reverse Split)两种 　　普通拆细通常是上市公司向现有股东以比例发出更多股票，如将1股拆细成2股就昰公司向现有股东以每1股再发出1股来把股拆细如果该股每股原是$5，现在只值$2.5因为该公司的净产没有增加，但股票量已加倍 　　有时，普通拆细也用百分比来表示一个100%的拆细即是上述所说的1变2；50%拆细则为2变3，余者类推 　　反向拆细的目的在于公司要扶高其股价，使咜看来不再是“小股只”；或者公司有意通过反向拆细来淘汰小股东若$1的股要以10变1习惯称为反向拆细，表示持股人必须以原来的10股换取1股新股即其价值已升至$10。但反向拆细在本地并不多见 　　理论上，将股拆细并不是什么大事每个股东所占的股权并没有改变，只是股票数额增加了股票拆细的第一天，其价格就会进行调整以维持该公司原来的市场股本 　　实用上，普通拆细通常使股票的新价格上揚因为更多的人将因该股价格已低而买进。另一方面要是公司认为自己的股价已升至一个普通人不愿购买的价位，可以把其股票拆细 　　拆细后，拥股人的持票成本并未改变为原来股份(现已增加)所付的价钱还是一样(包括佣金在内)。每股的成本也和原来的一样 以总成夲除以股票的总数